2005 ~ 2006년,
채권단 : 하이닉스 경영 위기 겨우 넘겼네. LG야, 미안하지만 하이닉스 살 생각 없니?
LG : 응, 안 사~ㅎㅎ
2007년 말,
채권단 : LG야 너 말고 살 곳이 없다. 제발 하이닉스 좀 사 줘라.
LG : 응, 안 사~ㅎㅎ
2009년,
채권단 : 효성에서 하이닉스 사기로 했는데 결국 포기..ㅠㅠ 제발, LG야 우리 좀 사 주라.ㅠㅠ
LG : 응, 안 사~ㅎㅎ
2010년,
채권단 : LG야, 하이닉스 이제 드디어 영업이익 내고 있어. 이번에는 좀 사 줘라.
LG : 응, 안 해~ㅎㅎ.
그러고 15년이 지난 지금,
SK와 LG 그룹의 운명은 뒤바뀌었다.
하이닉스 시가총액 407조원 세계 41위(42위 시스코 43위 IBM)
노무라증권 최근 하이닉스 실적 전망 2027년 영업이익 128조원 전망
슈퍼 사이클, 2027년(F)까지의 제한적인 공급 확장으로 인해 2027년(F)까지 지속되며 전례 없는 매출 수준으로 성장할 것
업계 전반의 클린룸 가용성 가속화는 2027년(F) 중반에 발생할 것으로 예상되며, 의미 있는 생산 증가 가속화는 2027년(F) 말에 시작될 것입니다. 따라서 2023년에 시작된 슈퍼 사이클은 2027년(F)까지 지속되며 전례 없는 수준의 매출에 도달할 것으로 예상됩니다.
이러한 전망을 반영하여, 2026년(F) 및 2027년(F) 영업이익(OP) 전망치를 각각 38%와 46% 상향 조정한 99조 원과 128조 원으로 수정합니다 (ROE 전망치 52% 및 42%).
목표주가(TP) 840,000원으로 상향, '매수(Buy)' 등급 유지 (목표 P/B 3배)
하이닉스는 40-50%에 달하는 ROE에 힘입어 향후 2년간 상당한 현금 보유액과 장부 가치 개선을 달성할 것으로 예상됩니다. 2027년(F) 말까지 장부 가치는 현재 수준의 거의 두 배인 296조 원에 이를 것으로 전망합니다. 상향된 ROE 전망과 재무 건전성 강화를 반영하여, 12개월 선행 목표 PBR(주가순자산비율)을 3배(기존 2.5배)로, 목표주가(TP)를 540,000원에서 840,000원으로 상향 조정합니다.
